除了几家超大规模专业服务商和云服务商踩刹车外,对于服务器商来说,可能面临十年一遇的灾难。由于冠状病毒的爆发以及全球各个经济体的一些结构性问题,我们不再认为经济不是国内的事情,现在可能是几个季度甚至几年的高点。NextPlatform创建于2015年,但我们在系统市场的经验可以追溯到1987年的股市崩盘,最终导致1980年代末和90年代初的经济衰退,直到互联网泡沫破灭才真正解决.繁荣已经到来,为科技领域以及“电子商务”等行业注入了大量希望和资金。在寻找IT的转折点时,我们将大衰退视为许多行业的转折点。因此,财务分析通常可以追溯到大萧条时期,因为我们想看看现在的情况与我们经历的艰难时期相比如何。根据市场研究公司IDC的数据,在上一次经济衰退开始12年后,2019年第四季度服务器出货量增长14%至340万台,收入增长7.5%至2.535亿台。一亿美元。收入增长主要是由超大规模专业服务提供商和云服务提供商在本季度进行的重大基础设施投资推动的,为这些公司提供设备的ODM销售了105万台机器,增长了惊人的53%,推动收入增长37.9%至64.7亿美元.很明显,超大规模和云服务提供商购买的主要是x86服务器,随着英特尔和AMD竞争的加剧,超大规模在处理器上有很多交易,与AMD领先的性价比竞争,而英特尔也在不断努力保持自己的优势。产品具有竞争力并保持利润率。不要为英特尔感到难过。即使面对激烈的竞争,这家芯片巨头的数据中心集团也创造了创纪录的收入和非常高的营业利润。IBM的Systemz大型机在本季度也出现增长,推动蓝色巨人的收入增长17.6%至略低于23亿美元。受其在中国的x86和Power服务器业务增长的推动,浪潮的收入增长了12.1%至17.4亿美元。其他服务器制造商要么上涨,要么下跌几个百分点。正如我们在最近对戴尔和HPE的数据中心业务的分析中所说,这两家公司是企业和较小的云第2层电信公司的服务提供商。Dell和HPE的财年和日历年不一样,所以IDC给我们调整了他们的应收数据和周期。IDC估计,第四季度,戴尔销售额下降9.9%至39.9亿美元,从工厂运往渠道或客户的549,488台服务器下降5.4%。HPE这边,包括来自其中国H3C合作伙伴的出货量,HPE实现出货量增长4.7%至507228台,营收41.4亿美元,下滑3.4%,但这又是HPE在该季度以来的又一次上次我们进入了顶级服务器厂商的行列。联想的服务器销售额下降2.6%至14.2亿美元。华为公布销售额为12.8亿美元,增长1.8%。我们估计思科的销售额将略低于10亿美元,增长6%。说实话,2018年第四季度主机厂的表现还算不错,虽然这次ODM的降幅非常大。这是一张服务器接收统计表,基于过去两年的数据,其中一些必须进行估算(以红色粗体显示):下图中显示的数据可以追溯到大萧条时期:现在,如果你做一些计算一下,如果剔除ODM的影响,它们占2019年第四季度总销售额的25.5%,其余服务器市场收入持平。这好于二季度收入下降8%和三季度6.6%的下降,但不同的是IBM的Systemz15销售额有所增长。撇开这一点不谈,我们再次回到负面观点,包括企业、服务提供商和电信公司的x86服务器。(作为一个整体,英特尔表示其数据中心集团的电信和服务提供商客户业务在第四季度增长了14%,而其企业业务下降了7%,与IDC分析的同期服务器销售额相匹配。)看,平均成本x86服务器一直在下滑,很大程度上是因为英特尔和AMD在服务器CPU方面的竞争,以及DRAM和闪存的价格下降。x86服务器平台仍占服务器总出货量的98%以上,增长12.9%至335万台(占总出货量的98.5%),收入为224.4亿美元(占总收入的89%)。非X86服务器出货量增长17.8%至29.1亿美元,其中IBM的Systemz和PowerSystems设备占非X86服务器市场的78.8%。我们计算出,自大萧条以来,计算量的增长速度快于最近价格的下降速度:如您所见,近年来计算量的需求量很大,这主要是由于超大规模专业服务提供商和云计算提供商构建了技术设施。如果出现衰退,这条曲线能陡峭多少?也许会有答案。IDC没有看到冠状病毒的爆发,这是可以理解的,因为服务器供应链中断的影响涉及各行各业的企业、政府、服务提供商、超大规模专业服务提供商和云服务提供商。具体情况还不得而知。关于全球经济的预测误差太大,因为影响经济趋势的许多潜在变量正在发生变化。老实说,如果我们真的陷入衰退,毫无疑问我们构建的平台的某些方面会发生变化,而且这种情况会一次又一次发生。平台转型不是由经济衰退引起的,但通常会因经济衰退而加速,尤其是如果公司可以省钱或做他们一直想做的事情,或者更好但从未想过要做的事情。70年代中期的经济衰退持续了一段时间,帮助转向了专有微型计算机,此后又持续了一段时间,然后在1979年伊朗革命后又出现了另一次温和的衰退。当时,IBM和HP的专有小型计算机正在兴起,因为公司希望将他们的后台办公室和工厂计算机化,但他们买不起大型机。到20世纪80年代后期,华尔街的油价震荡和“非理性繁荣”震动了经济,RISC/Unix从中受益。1995年到2001年的互联网泡沫时期恰逢Unix革命,然后是英特尔硬件和Linux以及WindowsServer的兴起,在9月11日对美国的攻击之后,我们又经历了一次经济衰退,这确实使RISC/Unix系统成为现实苦苦挣扎,却让Intelx86服务器芯片和AMDOpteron在短短几年内崛起,这些系统一直持续到2009年经济大萧条开始,Intel向AMD借鉴,打造了“Nehalem”Xeon架构,至今仍在使用今天在数据中心使用它。当上一次经济衰退来袭时,VMware提供了一个可靠的企业级服务器虚拟化平台,通过将物理服务器上的工作负载聚合到物理服务器上的虚拟机上,使公司能够以更高的利用率运行。运行现有设备。AMD在架构上做出了一些妥协,芯片中出现了一些bug,这让服务器制造商很不耐烦。他们都在Nehalem的背后,而CiscoSystems尽其所能融合了计算和网络功能,同时打造Nutanix(成立于2011年)提供超融合,在整个服务器行业掀起了融合平台的浪潮。本文转载自雷锋网。如需转载,请在雷锋网官网申请授权。
