图片来源：界面新闻|移动互联网时代，当电子半导体产业周期由谷底走向上升阶段时，3~4类芯片将冲到前面，呈现出明显的趋势，存储器是增长势头的典型代表，并且有另一种芯片也非常引人注目，那就是CIS（CMOS图像传感器），它在2019~2020年行业的快速增长中发挥了重要作用。
如今，半导体行业即将在2024年复苏，CIS再次领跑。
CIS有三大应用领域：手机、安防和汽车。
当然，CIS在工业和其他消费电子领域也有应用。
近日，全球CIS市场排名第二的三星电子发布公告，将大幅提高2024年第一季度CIS产品报价，涨幅达25%至30%。
这是近期涨价最高的芯片元件。
2023年下半年以来，由于手机市场需求逐步恢复，CIS去库存速度加快。
从目前手机市场的增长趋势以及CIS库存的现状来看，2024年初的市场需求将越来越旺盛。
涨价的肯定不止三星电子一家，索尼和中国本土CIS厂商也会跟进。
01. 独联体市场的涨跌。
目前的市场状况让笔者想起了2019年，当年行业也是从谷底回升的。
到2019年下半年，以及2020年，全球CIS市场异常火爆。
那时正是各大品牌旗舰手机开始配备多摄像头的时期。
需求的爆发式增长为CIS提供了巨大的增长空间。
短时间内，产能跟不上应用需求。
2019年，随着晶圆厂产能日益紧张，CIS芯片的供给缺口将进一步加大。
5M及以下像素的CIS已出现两次大规模涨价，涨价的厂商大多位于中国大陆。
其中，格科微的不足尤为明显。
为了缓解压力，公司不得不在短时间内两次提价。
产品价格上调，整体涨幅接近40%。
全球三大CIS厂商中，索尼和三星属于IDM，其产品主要由自家工厂生产，而OmniVision（韦尔公司旗下子公司）属于Fabless，其CIS主要由晶圆代工厂生产。
当时台积电的CIS产能很大一部分都用来接浩威的订单。
为了扩大CIS产能，三星于2017年开始改造12英寸DRAM生产线FAB 11用于生产CIS，并于2018年底完成改造。
作为全球CIS霸主，索尼自身的产能已经不知所措了。
2019年，该公司决定将高端CIS交给台积电代工。
此外，索尼还积极扩大在日本的生产。
随着市场需求旺盛，各大厂商积极扩产，2019年和2020年CIS市场达到历史峰值。
2021年CIS市场虽然不如2019年、2020年火热，但依然保持正增长。
据Yole预估，2021年市场规模约为214亿美元，较2020年增长3.2%。
2021年上半年，三大CIS厂商营收占比索尼（市场份额42%）、三星（25%）和豪威科技（11%）在全球手机CIS市场的份额接近80%。
到了2022年，市场出现了恶化。
尤其是下半年，手机行业进入寒冬。
月均出货量和全年总出货量均同比下降。
2022年手机出货量总计2.72亿部，同比下降22.6%。
上市新车型423款，同比下降12.4%。
在此情况下，从2021年第四季度开始，CIS价格开始大幅下滑。
从2021年第四季度到2023年第一季度，200万像素CIS的价格下降了40%，800万像素的价格下降了40%。
下降 20%。
由于出货量下降，手机厂商正在寻求更实惠、更高品质的CIS芯片，这对CIS厂商提出了更高的产品成本控制要求。
由于高像素CIS的价格明显高于低像素CIS，传统低像素CIS厂商一直在高端产品上寻求突破，以在低迷的市场环境中保持竞争力。
2022年，索尼将把重点转向高端手机和汽车市场。
第三季度，公司成像及传感解决方案业务收入同比增长43%。
其营收增长的主要原因在于，在低迷的市场环境下，高端手机对大尺寸、高分辨率升级的需求不断，而索尼通过抓住高端相关CIS的需求，保持了良好的业绩表现。
手机。
同年，豪威科技CIS面临较大的库存压力。
第三季度营收同比下降26.51%，库存环比增长11.5%。
到2023年第二季度，手机和安全应用市场仍将疲软，导致CIS库存居高不下。
但汽车CIS需求快速增长，智能化带动汽车CIS量价上涨。
到2023年第四季度，手机市场已经复苏。
值得注意的是，中国安防CIS市场也在升温。
疫情发生前，我国安防行业总产值年增长率保持在15%以上。
然而，疫情爆发后的2020年、2021年、2022年这三年里，中国安防市场总产值的年增长率大幅下降。
2023年，随着我国有序复工复产，安防产品市场需求增加，人工智能在安防应用领域的渗透将进一步推动安防市场的稳步复苏。
目前，我国安防行业已开始回归上升区间。
。
在晶圆代工市场，CIS芯片主要采用22nm-90nm工艺。
在经历2023年一季度下游客户订单减少后，截至三季度，晶圆代工厂产能利用率仍在下滑。
因此，全球大部分晶圆代工厂都采取了降价策略。
从2023年来看，代工价格将继续下降。
目前，虽然手机和安防市场也在传统旺季复苏，但这种情况似乎并没有传导到晶圆代工行业。
预计CIS晶圆代工价格要到2024年第二季度才能稳步反弹。
整体来看，晶圆代工产能供过于求，这显然更有利于产能买家，让国内几家以外包代工生产为主的CIS厂商获得更优惠的价格，有利于他们与大厂索尼、三星展开竞争。
02.准备技术储备。
如上所述，2022年市场低迷时期，CIS厂商为了保持竞争力，必须为客户提供更实惠、高质量的产品。
因此，开发高像素、高技术含量的CIS芯片非常重要。
已成为一个重要的选择。
从索尼的营收也可以看出高科技产品的重要性。
即使在市场低迷的情况下，索尼也可以通过向高端手机供应高像??素CIS来实现收入正增长。
手机仍然是CIS的主要应用市场（约占全球CIS市场的70%）。
因此，CIS厂商还是要把研发重点放在手机上。
目前，5000万级大像素CIS是旗舰手机主摄像头的主流应用方案。
苹果最新的iPhone15系列主摄像头均采用4800万像素CIS。
全球排名前两位的索尼和三星在发展CIS技术方面采取了两种不同的策略。
三星正在努力减少像素尺寸并增加像素数量，而索尼则致力于减少像素数量以换取保持更大的像素尺寸。
不过，也有报道称，索尼正在转向增加像素数，以增加其在中国市场的竞争力（中国市场更喜欢高像素CIS）。
目前，索尼在除三星外的所有苹果系列和安卓旗舰手机的主摄CIS市场上都拥有较高的份额。
公司还拥有最丰??富的50M产品线。
目前，索尼拥有10余款50兆大像素CIS型号（统计包括48M、50M、54M产品）。
像素尺寸范围为1.0um至1.6um，CIS尺寸范围为1/1.56英寸至1英寸之间。
三星在其旗舰手机主摄像头CIS解决方案中主打高分辨率、小像素产品。
目前，公司拥有8款1亿像素及以上分辨率的CIS机型（4款1亿像素、4款2亿像素）。
像素）。
在50M大像素市场，三星只推出了三款产品，产品线明显不如索尼丰富。
目前，只有三星、努比亚等少数品牌主摄像头采用三星5000万像素CIS。
相对而言，我国三大CIS厂商的技术水平明显低于索尼和三星。
然而，近年来，他们也在迎头赶上。
目前豪威科技也已形成全系列50M产品布局； SmartSite还推出了两款50M大小像素产品。
今年第二季度，公司50M产品SC550XS和SC520XS客户量有所增长，带动其手机业务实现环比高增长；格科微的高像素单芯片产品也取得了突破。
其13M、32M产品已获得品牌订单，并将继续推出基于0.7μm像素尺寸的50M、64M等更高像素产品。
03.新的市场驱动力随着手机和安防市场的复苏，全球CIS预计将在2024年初开始新一轮的增长。
但是，为了保持长期稳定的增长势头，仅仅依靠手机和安全应用程序就足够了。
需要“新鲜血液”的力量支撑。
从目前应用市场的发展来看，最值得关注的两个新驱动力：汽车和机器视觉。
CIS广泛应用于车身前视、后视、环视以及座舱监控等场景。
随着ADAS、城市NOA等智能驾驶功能的普及，汽车CIS呈现量价齐升的发展趋势。
车载摄像头是智能汽车驾驶的重要组成部分。
从ADAS、NOA到高级别自动驾驶的不断迭代，带动摄像头数量不断增加。
Yole预计，到2027年自行车摄像头数量预计将达到20个。
CIS是汽车摄像头模组的核心。
据安森美统计，CIS占汽车摄像头模组总成本的50%。
自动驾驶的需求不断增加，需要使用更高分辨率的CIS，因为分辨率与摄像头的检测距离密切相关。
例如，8兆像素CIS的最长检测距离约为1.2兆像素CIS的三倍。
目前，蔚来ET7已配备11个8兆摄像头，Lideal L9配备6个8兆摄像头。
随着自动驾驶功能的迭代升级和不断普及，前装市场将成为汽车CIS的主要增长力量。
据ICV Tank预测，到2027年，汽车前装CIS市场规模预计将增长至51.31亿美元。
目前，安森美半导体是全球最大的汽车CIS供应商，豪威科技排名第二。
汽车CIS市场发展潜力巨大，但进入并做好这个市场并不容易。
主要原因是汽车CIS的技术含量明显高于手机和安全应用。
目前，主流汽车对CIS有以下性能要求：汽车CIS比消费产品具有更高的稳定性和寿命要求，需要通过严格的汽车法规认证（如AEC-Q100、ISO26262）；车载CIS必须具有较高的感光度，才能让车载摄像头在夜间、隧道内正常工作；高动态范围（HDR）一般要求车载CIS的动态范围在120~140dB之间（手机CIS的动态范围一般为60~70dB）。
确保车载摄像头能够适应光线的剧烈变化，拍摄出高质量的图像；对于LED闪烁抑制（LFM），CIS厂商必须具备抑制技术，避免因CIS与LED信号灯频率不同步而造成误判。
我们来看看机器视觉市场。
机器视觉是指通过计算机、图像传感器等相关设备模拟人类视觉功能，赋予机器“看”和“认知”能力的技术。
机器视觉在效率、速度、精度、可靠性、工作时间、信息集成能力、工作环境、空间分辨率和感光范围等方面具有明显优势。
未来，随着深度学习、3D视觉技术、高精度成像技术和大数据智能算法技术的持续发展，机器视觉的性能优势将进一步扩大。
目前，机器视觉已不再局限于工业应用。
在无人机、扫地机器人、AR/VR等新兴应用领域具有巨大的发展潜力。
由于机器视觉系统图像采集相机的核心部件是CIS，随着市场的逐步扩大，CIS有着巨大的增长空间。
04.结论手机和安防市场回暖，CIS需求开始增加。
此次三星率先出手涨价CIS，有望开启市场涨价周期。
CIS芯片、模块、代理商和分销商的业绩将在2024年上半年全面恢复。
当市场进入新的增长期时，那些在过去几年中做好技术储备的制造商可以在市场中占据优势。
他们的高科技产品可以在新型高端手机和汽车应用中充分发挥优势。
未来，随着新兴技术和应用的成熟和普及，CIS增量市场将进一步扩大，CIS市场将保持长期上升趋势。